Công ty A (thân chủ) là pháp nhân đầu tư tư nhân được thành lập nhằm mục đích xây dựng và vận hành công trình hạ tầng (đường bộ). Trong quá trình tái cấp vốn (refinancing), công ty đã huy động khoản vay thứ cấp từ cổ đông lớn và thanh toán lãi suất theo thỏa thuận (20%–30%/năm).

Tuy nhiên, cơ quan thuế sau khi thanh tra đã cho rằng mức lãi suất này là quá cao, thiếu tính hợp lý về mặt kinh tế so với thông lệ giao dịch. Do đó, cơ quan thuế chỉ công nhận mức lãi suất hợp lý do họ xác định (khoảng 17,38%), đồng thời loại trừ phần chi phí lãi vay vượt mức (khoảng 2,6 tỷ won) và truy thu thuế thu nhập doanh nghiệp.

Không đồng ý với quyết định này, thân chủ đã nộp đơn khiếu nại thuế nhưng bị bác, sau đó đã ủy quyền cho Công ty Luật Siwoo để khởi kiện hành chính.

Không đồng ý với quyết định trên, thân chủ đã thông qua Công ty Luật Siwoo (luật sư phụ trách: Oh Hyung-chul) để nộp đơn khiếu nại lên Hội đồng giải quyết tranh chấp thuế.

Trọng tâm của vụ việc này là: liệu chi phí lãi vay đối với khoản vay thứ cấp có lãi suất cao từ bên có quan hệ đặc biệt (cổ đông) có thuộc đối tượng bị điều chỉnh theo quy định về “bác bỏ giao dịch không hợp lý về thuế” hay không.

1. Tính hợp lý về kinh tế: Xem xét liệu mức lãi suất cao áp dụng đối với khoản vay thứ cấp có rủi ro cao trong dự án đầu tư tư nhân (SOC) có phải là giao dịch bất thường, thiếu tính hợp lý về kinh tế hay không.

2. Tính hợp pháp của việc xác định giá thị trường: Đánh giá liệu mức lãi suất “hợp lý” (17,38%) do cơ quan thuế đưa ra có được xác định trên cơ sở hợp lý và có thể được coi là giá thị trường hợp pháp hay không.

​

​

​

Đội ngũ thuế của Công ty Luật Siwoo đã phân tích chi tiết các thỏa thuận tài chính và cấu trúc dự án SOC, từ đó phản bác lập luận của cơ quan thuế như sau:

• Chứng minh tính đặc thù của dự án đầu tư tư nhân (SOC):

Nhấn mạnh rằng khoản vay thứ cấp có rủi ro thu hồi rất cao do việc thanh toán gốc và lãi bị hạn chế cho đến khi khoản vay ưu tiên được thanh toán xong. Do đó, việc lãi suất phản ánh “phần bù rủi ro” là hoàn toàn phù hợp với logic kinh tế.

• Phân tích so sánh trong cùng ngành:

Đưa ra bảng so sánh lãi suất của các khoản vay thứ cấp trong các dự án đường bộ theo hình thức đầu tư tư nhân khác tại Hàn Quốc (dao động từ 6% đến 65%), qua đó chứng minh mức lãi suất của thân chủ không vượt ngoài phạm vi thông lệ của ngành.

• Chỉ ra sai sót trong việc xác định giá thị trường của cơ quan thuế:

Lập luận rằng mức lãi suất 17,38% do cơ quan thuế đưa ra chỉ là con số được trích chọn một cách tùy ý từ mức thấp nhất trong báo cáo thẩm định của đơn vị kiểm toán độc lập, đồng thời không phản ánh các yếu tố rủi ro cụ thể của dự án (như việc giảm mức bảo đảm doanh thu tối thiểu), nên là cách xác định không hợp lý.

Tòa án cấp sơ thẩm (Tòa án Quận Chuncheon – Chi nhánh Gangneung) đã chấp nhận toàn bộ lập luận của Công ty Luật Siwoo.

Hội đồng xét xử nhận định rằng: “Mức lãi suất (20%–30%) của khoản vay thứ cấp trong vụ việc này không thể bị coi là bất thường hay thiếu tính hợp lý về kinh tế nếu xét theo thông lệ giao dịch và chuẩn mực xã hội”, từ đó tuyên hủy toàn bộ quyết định truy thu thuế thu nhập doanh nghiệp.

Tại cấp xét xử cuối cùng, Tòa án Tối cao cũng đã bác kháng cáo của cơ quan thuế, qua đó chính thức xác nhận kết quả thắng kiện toàn bộ của thân chủ.

Đây là vụ việc có ý nghĩa quan trọng khi đã ngăn chặn việc cơ quan thuế áp dụng máy móc mà không hiểu đúng đặc thù cấu trúc tài chính của dự án đầu tư tư nhân, đồng thời hủy bỏ thành công khoản thuế bị truy thu không hợp lý lên đến khoảng 2,6 tỷ won.